VEELVOORKOMENDO SOORTEN BANKLENINGEN

 Net als bij het kiezen van de juiste lening voor een hypotheek, zult u waarschijnlijk overweldigd worden door de vele soorten leningen voor kleine bedrijven die uw bank beschikbaar stelt.

En, net als bij een hypotheek, komt er meestal één leningoptie naar de oppervlakte die het beste bij u en uw situatie past. Het onderscheiden van welke lening de juiste keuze is, is niet noodzakelijkerwijs een kwestie van het ene type dat beter is dan het andere.

Focus op de twee belangrijkste kenmerken die verschillen tussen bankleningen:

• De looptijd van de lening.
• De zekerheid of het onderpand dat nodig is om de lening te verkrijgen.

Leenvoorwaarden begrijpen:

De looptijd van de lening verwijst naar de tijd die u heeft om de schuld terug te betalen. Schuldfinanciering kan zowel op lange als op korte termijn zijn.

Gemeenschappelijke toepassingen voor financiering op lange en korte termijn:

Langlopende schuldfinanciering wordt vaak gebruikt om vaste activa zoals uw fabriek, faciliteiten, grote apparatuur en onroerend goed aan te schaffen, te verbeteren of uit te breiden.

Als u een actief verwerft met de opbrengst van de lening, zult u (en uw geldschieter) gewoonlijk de lengte van de lening willen afstemmen op de gebruiksduur van het actief. De houdbaarheid van een gebouw om uw activiteiten te huisvesten is bijvoorbeeld veel langer dan die van een computerpark, en de leningsvoorwaarden moeten dat verschil weerspiegelen.Kortlopende schulden worden vaak gebruikt om geld op te halen voor cyclische voorraadbehoeften, crediteuren en werkkapitaal.In het huidige kredietklimaat zijn de rentetarieven op langetermijnfinanciering doorgaans hoger dan op kortetermijnleningen, en voor langetermijnfinanciering zijn doorgaans grotere zekerheden vereist als zekerheid tegen de verlengde looptijd van het kredietverstrekkersrisico.

Belangrijkste verschillen tussen gedekte of ongedekte schuld:

Schuldfinanciering kan ook beveiligd of ongedekt zijn. Helaas betekenen deze termen niet hoe zeker of onzeker de schuld voor u is, maar hoe zeker of onzeker de schuld is voor de geldschieter.

De prijs van gedekte leningen:

Het maakt niet uit wat voor soort lening u aangaat, u belooft het terug te betalen. Met een beveiligde lening wordt uw belofte "gewaarborgd" door de schuldeiser een belang te verlenen in een specifiek eigendom (onderpand) van de schuldenaar (u).Als u de lening niet nakomt, kan de schuldeiser het geld terugkrijgen door beslag te leggen op de specifieke eigendommen die als onderpand voor de schuld worden gebruikt en deze te liquideren. Voor startende kleine bedrijven zullen geldschieters meestal eisen dat zowel langlopende als kortlopende leningen worden gedekt met voldoende onderpand.

Omdat de waarde van in onderpand gegeven onderpand van cruciaal belang is voor een gedekte geldschieter, zijn leningsvoorwaarden en convenanten, zoals verzekeringsdekking, altijd vereist van een lener. U kunt ook van een geldschieter verwachten dat hij zijn risico minimaliseert door uw onderpand conservatief te waarderen en door slechts een percentage van de getaxeerde waarde uit te lenen. Het maximale geleende bedrag, vergeleken met de waarde van het onderpand, staat bekend als de loan-to-value-ratio.

Doorlopende schulden en ongedekte leningen:

In tegenstelling tot gedekte leningen, wordt uw belofte om een ongedekte lening terug te betalen niet ondersteund door de schuldeiser een belang te verlenen in een specifiek onroerend goed. De geldschieter vertrouwt op uw kredietwaardigheid en reputatie om de verplichting terug te betalen. De meest alomtegenwoordige vorm van een ongedekte lening is een doorlopende consumentencreditcard. Soms zijn kredietlijnen voor werkkapitaal ook ongedekt. Hoewel uw eigendom mogelijk geen direct risico loopt, heeft het in gebreke blijven van een beveiligde lening ernstige gevolgen. Het is waar dat de schuldeiser geen voorrangsvordering heeft op een bepaald eigendom als u in gebreke blijft, maar de schuldeiser kan proberen een vonnis in geld tegen u te verkrijgen.

Helaas voor startups zijn ongedekte leningen (tenminste leningen met een redelijke rente) meestal niet beschikbaar voor kleine bedrijven zonder een gevestigde kredietgeschiedenis.

Tip:

Een concurrente schuldeiser is vaak de laatste in de rij om te incasseren als de debiteur in financiële moeilijkheden komt. Als een debiteur van een klein bedrijf faillissement aanvraagt, zal een ongedekte lening in de failliete boedel gewoonlijk "weggevaagd" worden door het faillissement, maar er blijven doorgaans geen activa over om deze schuldeisers met lage prioriteit te betalen.

Soorten door de bank aangeboden financieringen:

Nu u bekend bent met de belangrijkste aspecten van bankleningen, is het belangrijk om vertrouwd te raken met de meest voorkomende soorten leningen die banken verstrekken aan startende en opkomende kleine bedrijven:

• Werkkapitaalkredietlijnen voor de lopende kasbehoeften van het bedrijf
• Creditcards, een vorm van ongedekte doorlopend krediet met een hogere rente
• Commerciële leningen op korte termijn voor één tot drie jaar
• Commerciële leningen op langere termijn die over het algemeen worden gedekt door onroerend goed of andere belangrijke activa
• Leasing van apparatuur voor bedrijfsmiddelen die u niet meteen wilt kopen
• Kredietbrieven voor bedrijven die zich bezighouden met internationale handel.

Werkende kredietlijnen en creditcards:

 Een kredietlijn stelt een maximumbedrag vast dat beschikbaar is bij de bank, dat indien nodig kan worden gebruikt voor het lopende werkkapitaal of andere kasbehoeften van een bedrijf.

Beschouw een kredietlijn als een lening die functioneert als een betaalrekening. In de meeste gevallen ontvangt u een chequeboek voor uw kredietlijn, zodat u direct cheques kunt uitschrijven zonder in uw eigen geld te duiken. Sommigen bieden debetkaarten aan, of u kunt naar de bank gaan om contant geld op te nemen. Het blijft natuurlijk een vorm van financiering die met rente moet worden terugbetaald.

Gebruikelijke voorwaarden voor kredietlijnen:

Als u een kredietlijn overweegt, zult u merken dat de meeste binnen deze brede categorieën vallen:

• Lijnen worden meestal aangeboden voor hernieuwbare periodes die variëren van 90 dagen tot meerdere jaren.
• Verlengde perioden zijn meestal onderhevig aan jaarlijkse beoordelingen door de geldschieter.
• Maximale bedragen variëren enorm, van $ 10.000 tot enkele miljoenen dollars.
• De rentetarieven zweven meestal en u betaalt alleen rente over het openstaande saldo.

De meeste eigenaren van kleine bedrijven gebruiken hun lijnen meestal voor dagelijkse activiteiten, zoals voorraadaankopen, en om periodieke of cyclische zakelijke schommelingen op te vangen. Onderpand voor de lening is vaak debiteuren of inventaris. Vanuit het perspectief van een geldschieter is de toereikendheid van uw cashflow de meest kritische overweging. De bank kan een bereidstellingsprovisie in rekening brengen voor het ter beschikking stellen van een kredietlijn aan de lener, zelfs als het volledige bedrag nooit wordt gebruikt. Gevestigde bedrijven met een solide kredietgeschiedenis hebben de beste kans om ongedekte doorlopende kredietlijnen te verkrijgen.

Waarschuwing:

Een commerciële kredietlijn kan, in voor- en tegenspoed, een "groenblijvende" nooit eindigende schuld aan een klein bedrijf worden.

Vaak opent een klein bedrijf een werkende kredietlijn van bijvoorbeeld $ 40.000. Vanwege de onmiddellijke behoefte aan contanten van het bedrijf, is de kredietlimiet snel bereikt. Tot overmaat van ramp dwingt het aanhoudende tekort aan contanten van de lener hem alleen rente over de lening te betalen en wordt de hoofdsom niet verlaagd.

Gewoonlijk herzien kredietverstrekkers jaarlijks de kredietlijnen voor het werkkapitaal, hetzij door ze te verlengen, hetzij door ze opeisbaar te maken. Hoewel geldschieters doorgaans willen dat de kredietlijn op een bepaald moment tijdens de jaarperiode een saldo van nul heeft, kan de concurrerende bankomgeving ertoe leiden dat een bank voortdurend een maximale kredietlijn verlengt zolang de instelling tijdig rente over de lening ontvangt.

Dit gedrag leidt ertoe dat groenblijvende kredietlijnen in feite leningen voor onbepaalde tijd worden met een ballonbetaling van de hoofdsom die risico's met zich meebrengt voor zowel de geldschieter als de lener.

Kredietlijnen zijn een geweldige manier om ondernemers te helpen hun bedrijf op te bouwen. Maar zoals elke vorm van doorlopend krediet, moeten ze verstandig worden gebruikt.

Financiering via creditcards:

Hoewel creditcards geen exclusief financieringsmiddel zijn voor commerciële banken, maken ze vaak deel uit van de kredietportefeuille van een bank. Een doorlopende creditcard kan door een bedrijf worden gebruikt als alternatief voor een werkende kredietlijn.

De competitieve bankomgeving heeft veel instellingen gedwongen nieuwe inkomstenbronnen te zoeken en nieuwe financiële producten te ontwikkelen die aan de veranderende vraag voldoen. Een van de minder bekende ontwikkelingen is de groei van de creditcard voor kleine bedrijven.

De basisprincipes van creditcards voor kleine bedrijven:

De grootste kaartuitgevers - VISA International, American Express en MasterCard International - hebben programma's voor kleine visitekaartjes ingevoerd. Als bron voor werkkapitaal bieden doorlopende creditcards een snelle bron voor beperkte middelen. Hun gemak is echter kostbaar. Kaarten bieden doorgaans een rentetarief dat iets lager is dan het tarief op individuele consumentenkaarten en hebben uitleenlimieten van gemiddeld iets meer dan $ 15.000.Om de kaarten aantrekkelijker te maken voor potentiële gebruikers, verpakken de geldschieters over het algemeen krediet samen met extra functies zoals:

• Kortingen voor huurauto's, hotels en benzine
• Reisverzekering
• Garantieverlengingen op aankopen
• Diverse soorten verzekeringen

U moet bereid zijn om zowel een persoonlijke als zakelijke kredietgeschiedenis te presenteren bij het aanvragen van de kaarten. En wees, net als bij kredietlijnen, op uw hoede voor overmatige afhankelijkheid van deze vorm van krediet.

Financiering door middel van kortlopende commerciële leningen:

Hoewel kortlopende commerciële leningen soms worden gebruikt om dezelfde soort bedrijfskosten te financieren als een kredietlijn voor werkkapitaal, zijn ze niet uitwisselbaar. Een commerciële lening wordt meestal afgesloten voor een bepaalde uitgave (bijvoorbeeld om een bepaald apparaat te kopen of een bepaalde schuld te betalen), en een vast bedrag wordt geleend voor een bepaalde tijd met rente betaald over het forfaitair bedrag. In wezen ligt een commerciële lening dicht bij de leningen waarmee u het meest vertrouwd bent, zoals studieleningen, woningkredieten, enz.

of bijna alle startende bedrijven - en de meeste bestaande bedrijven - moet een kortlopende commerciële lening van een bank zijn:

• Zeker gesteld door voldoende zekerheden.
• Ondersteund door een redelijke cashflow en een regelmatig verkoopverleden.

Een vaste rente kan beschikbaar zijn omdat de looptijd van de lening, en daarmee het risico op stijgende rente, beperkt is. Hoewel sommige kortlopende leningen looptijden hebben van slechts 90-120 dagen, kunnen de leningen voor bepaalde doeleinden een tot drie jaar duren. Voor zover wat in aanmerking komt voor voldoende onderpand, komen debiteuren of voorraden, evenals vaste activa, meestal in aanmerking.

Financiering via commerciële leningen op langere termijn:

Zoals de naam al aangeeft, worden langlopende commerciële leningen over het algemeen in meer dan één tot drie jaar terugbetaald. Omdat meer tijd voor u om een lening terug te betalen gelijk staat aan meer risico voor de bank die de lening verstrekt, zijn langlopende commerciële leningen doorgaans moeilijker te verkrijgen voor kleinere bedrijven.

Bij kleine bedrijven is een geldschieter misschien niet bereid het risico te nemen dat het bedrijf gedurende bijvoorbeeld 10 jaar solvabel zal zijn. Banken zullen daarom onderpand vragen en de looptijd van deze leningen beperken tot zo'n vijf tot zeven jaar. Af en toe kunnen uitzonderingen voor een langere termijn worden onderhandeld, zoals leningen die zijn gedekt door onroerend goed.

De doeleinden voor langere commerciële leningen lopen sterk uiteen, van aankopen van grote apparatuur en fabrieksfaciliteiten tot bedrijfsuitbreiding of acquisitiekosten. Deze leningen worden meestal gedekt door het verworven actief. Bovendien zijn er regelmatig convenanten voor financiële leningen vereist.

Werk Slim:

Sommige adviseurs voor kleine bedrijven ontmoedigen het gebruik van schuldfinanciering voor vaste activa, met name langetermijnactiva zoals apparatuur, kantoorruimte of inrichting. Ze suggereren dat de cashflowproblemen van kleine bedrijven vereisen dat geleend geld wordt gebruikt om onmiddellijke inkomsten te genereren via uitgaven met betrekking tot inventaris en marketing.

Het kan vele jaren duren voordat u een nieuw duur apparaat koopt om zichzelf terug te betalen. In plaats daarvan moet u streven naar een hoog rendement op korte termijn op elke contante investering en alles doen wat u kunt om de kosten van vaste activa te minimaliseren door te leasen, gebruikte apparatuur te kopen, apparatuur te delen, enz.

Financiering door leasing van apparatuur:

Vanuit het perspectief van een bank kan de leasing de vorm aannemen van:

• Een lening die de lener gebruikt om apparatuur van een onafhankelijke bron te leasen
• Een directe lease van een dochteronderneming van een bank die eigenaar is van de apparatuur.

Kredietbrieven:

Zoals met veel aspecten van internationaal zakendoen, verandert het spel. En dat sentiment geldt voor de financiering van een bedrijf met internationale banden. Als u zaken doet met problemen in het buitenland, heeft u waarschijnlijk kredietbrieven nodig.

Kredietbrieven zijn niet de meest gebruikelijke vorm van financiering van kleine bedrijven, maar ze zijn een belangrijk financieringsinstrument voor bedrijven die zich bezighouden met internationale handel. Een letter of credit (LC) is gewoon een betalingsgarantie na het bewijs dat de contractvoorwaarden tussen een koper en een verkoper zijn voltooid. LC's zijn gewoon fancy, tweezijdige IOU's die vaak worden gebruikt om internationale kredietaankopen te vergemakkelijken.

Hoe kredietbrieven werken:

In hun meest elementaire vormen omvat het verkrijgen van kredietbrieven drie stappen:

U, de koper, gaat naar uw bank om een kredietbrief aan te vragen:

De bank zal uw kredietbrief alleen toekennen als u een toereikende kredietlijn heeft vastgesteld.

Namens u (en tegen betaling) belooft uw bank (via de LC) de aankoopprijs aan een verkoper (of zijn of haar aangewezen bank) te betalen als aan de gestelde en zeer gedetailleerde voorwaarden is voldaan.

Deze voorwaarden kunnen een of meer van de volgende zaken omvatten:

• Volledige vrachtbrieven aan boord, aan boord
• Handelsfactuur, origineel, zes exemplaren
• Pakbon, origineel, zes exemplaren
• Verzekeringscertificaten
• Keuringscertificaten
• Strenge datumbeperkingen
• Precieze naam en adres van de begunstigde (verkoper)
• Verwijzingen naar vervoermiddel
• Tientallen andere aandoeningen die onder de "Regels" vallen

Wat zijn deze "Regels" waar we het over hebben? Ze zijn in 1933 opgesteld door de Internationale Kamer van Koophandel (ICC) en pas in 2007 herzien. Ze regelen een internationaal geaccepteerd standaardformaat voor kredietbrieven en staan bekend als de "Uniform Customs and Practice for Commercial Documentary Credits (UCP)".

De rol van uw bank bij het doen van uw aankoop:

Uw bank werkt als een soort transferagent, meestal samen met de bank van de verkoper, om de aankoopprijs in te wisselen voor eigendom of aanspraak op goederen. Partijen zetten daarbij hun banken in als intermediair om de risico's van het zakendoen met buitenlandse handelspartners te beperken. Deze risico's omvatten wisselkoersschommelingen van vreemde valuta en frequente vertragingen bij verzending, om nog maar te zwijgen van de gevaren die inherent zijn aan internationale handel.

Kredietbrieven zijn verkrijgbaar in verschillende vormen, waaronder:

• Bevestigde onherroepelijke accreditieven
• Bevestigde kredietbrieven
• Acceptatie kredietbrieven
• Back-to-back kredietbrieven

Elk vereist een verschillende mate van bankbetrokkenheid, maar over het algemeen heb je alleen te maken met onherroepelijke LC's.

Als u bijvoorbeeld de importeur bent, moet u er zeker van kunnen zijn dat de juiste goederen onbeschadigd, op een bepaalde datum, in goede staat en tegen de afgesproken prijs bij u worden afgeleverd. De verkopers (exporteurs) moeten weten dat wanneer zij voldoen aan alle voorwaarden die u in de kredietbrief hebt uiteengezet, zij het verschuldigde bedrag tijdig zullen worden betaald. En alles moet aan beide kanten grondig worden gedocumenteerd.

Houd er rekening mee dat banken documenten behandelen, geen goederen, en als de documenten onjuist zijn - zelfs als de goederen aankomen zoals beloofd - kan de kredietbrief waardeloos zijn als een van de partijen bij de overeenkomst een fout heeft gemaakt in het papierwerk. Het omgekeerde is natuurlijk dat het papierwerk de personificatie van perfectie kan zijn en de LC daarom wordt geëerd, maar dat de verkeerde goederen kunnen worden geleverd. Daarom moet u een inspecteur (een douane-expediteur, expediteur, enz.) laten bevestigen dat wat u hebt besteld, is verzonden en dat het in goede staat is aangekomen.

Het belang van details:

Het belangrijkste punt om te onthouden over LC's is de behoefte aan precisie. Aandacht voor detail en muggenzifterij zijn verplicht. Als er een fout wordt gemaakt of aanpassingen nodig zijn na de uitgifte van een LC, kunnen wijzigingen worden aangebracht om alle partijen bij de transactie tegemoet te komen. Maar banken zullen deze instrumenten tot op de letter volgen, dus u moet zo beknopt en nauwkeurig mogelijk zijn bij het specificeren van voorwaarden.

De duivel zit, zoals gewoonlijk, in de details, maar de veiligheid die een LC biedt aan zowel koper als verkoper is de moeite waard.